先扔一个让人意外的事实：五大协会一起发了份个人贷款业务明示综合融资成本的自律规范，可市场上一没看见哪家平台连夜改广告，二没看见哪家银行跳出来喊疼。钛媒体App在9月18日下午两点多报道了这件事，界面新闻也跟了快讯。规范讲得很清楚，贷款人是明示义务人，主体责任跑不掉；哪怕互联网平台帮你把成本展示给借款人看，责任还是贷款人的。这听着像一句正确的废话，但把它放进当下个贷市场的真实结构里看，就有点意思了。
过去很长一段时间，个人贷款领域存在一套公开的秘密：银行自营的钱便宜得吓人，互联网助贷的钱贵得理直气壮。未央网引用过一份《2023消费金融数字化转型主题调研报告》，里面提到银行（含民营银行）自营消费贷占整个消费金融市场大概25%的份额，而互联网金融平台的市场份额大约16%。再叠加新浪网那篇标注了AI生成的非官方文章整理的银行政策数据——工行、农行、中行、建行的个人消费贷（不含信用卡）实际利率大概在3.0%到3.9%之间，招行闪电贷3.0%起，兴业兴闪贷3.6%起，而互联网助贷产品的上限可以摸到24%。同一批借款人，在银行自营渠道和互联网平台渠道之间，融资成本理...