先说一个让很多人意外的事：就在大家还在讨论英伟达的卡、台积电的产能、光模块的供给时，2026年9月21日，日经新闻在纽约采访了三菱重工美国公司董事长兼CEO Takao Tsukui，他给了一个很具体的数字——燃气轮机合同价格同比上涨约20%，订单积压量处于历史最高水平，尤其是2029到2030年交货的产品，排期已经相当紧张。这不是某一个云厂商在抢产能，而是全球算力扩张的瓶颈，正在从云侧的芯片和服务器，下沉到最传统的重型电力装备上。
把这件事放到更大的盘子里看，会更有意思。三菱重工统计，2025年全球燃气轮机需求已经达到2000年以来的最高水平。东吴证券给的判断是2025年全球燃机需求超过100GW，2026年有望达到120GW以上。西门子能源最新电话会也把未来几年燃机行业的年均需求上修到了约110到120GW，还明确说目前没有看到需求放缓。100GW这个量级，放在五年前，几乎没人会把它和AI数据中心联系起来。那时候燃气轮机在很多人的印象里，是火电时代的遗留物，是减碳大潮下被边缘化的夕阳业务。