很多人对AI算力的想象还停在“英伟达一家通吃”的阶段，但摩根大通最近一份行业更新报告甩出了一个挺反直觉的数字：到2027年，定制AI ASIC（针对特定算法定制的专用芯片）和XPU（博通对定制AI加速器的叫法）在AI加速器出货里的占比会升到54%，第一次超过GPU。而在定制AI ASIC这个细分市场里，博通一家大概要吃掉80%到85%的份额。这份报告是华尔街见闻官方网易号在9月18日转述的。同一时间，博通刚交完一份单季净营收295.91亿美元、同比增长86%的财报，其中AI半导体收入167亿美元，同比涨了221%。
这个数字组合挺有意思。一边是GPU还在被抢破头，英伟达的Vera Rubin机架一台ODM（原始设计制造商，即代工厂直接出货的整机）价格能到650万美元，比上一代GB200贵了九成；另一边，大客户们却在悄悄把更多订单挪向定制芯片，核心原因特别朴素——省电。新浪基金在9月3日的报道里引过一个对比：GPU每算力平均耗电约4瓦，ASIC能做到0.2瓦左右，而且规模化之后边际成本掉得很快。这不是谁...